(網(wǎng)經(jīng)社訊)北京時(shí)間8月20日晚間，阿里巴巴集團(tuán)公布截至2020年6月30日止的2020年Q2季度業(yè)績(jī)。財(cái)報(bào)顯示阿里巴巴第二季度總營(yíng)收為1537.5億元人民幣，同比增長(zhǎng)33.78%。過去3個(gè)季度，阿里營(yíng)收的同比增速分別為22%（2020年Q1）、38%（2019年Q4）、40%（2019年Q3）。針對(duì)阿里巴巴本次業(yè)績(jī)，網(wǎng)經(jīng)社從營(yíng)收、用戶、直播業(yè)務(wù)、本地生活業(yè)務(wù)、B2B業(yè)務(wù)、跨境業(yè)務(wù)六大方面解讀。
營(yíng)收驅(qū)動(dòng)依舊依賴傳統(tǒng)電商業(yè)務(wù)
從財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)看，二季報(bào)核心電商業(yè)務(wù)營(yíng)收為1333.18億元，占總營(yíng)收的86.7%?？偁I(yíng)收增速放緩。網(wǎng)經(jīng)社電子商務(wù)研究中心網(wǎng)絡(luò)零售部主任、高級(jí)分析師莫岱青指出阿里營(yíng)收驅(qū)動(dòng)依舊嚴(yán)重依賴傳統(tǒng)電商業(yè)務(wù)。阿里營(yíng)收對(duì)于核心電商業(yè)務(wù)的依賴性強(qiáng)。從天貓、淘寶、聚劃算、淘寶特價(jià)版。除了核心電商業(yè)務(wù)外，云計(jì)算、 數(shù)字媒體和娛樂、創(chuàng)新活動(dòng)依舊有待培育提升。
（注：為方便比較本文將2021財(cái)年第一財(cái)季財(cái)報(bào)表述為2020年Q2財(cái)報(bào)）
活躍用戶同比下滑、環(huán)比微增
中國(guó)零售市場(chǎng)移動(dòng)月活躍用戶增至8.74億，年度活躍消費(fèi)者達(dá)7.42億，同比下滑1.72%，環(huán)比微增2.2%。莫岱青表示，互聯(lián)網(wǎng)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)從增量競(jìng)爭(zhēng)變?yōu)榇媪扛?jìng)爭(zhēng)。升入挖掘低線市場(chǎng)能夠?yàn)殡娚唐脚_(tái)帶來(lái)用戶的增長(zhǎng)，對(duì)于電商平臺(tái)來(lái)說需要做好存量的同時(shí)，繼續(xù)挖掘增長(zhǎng)點(diǎn)，提高用戶拉新數(shù)量，最終實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)化。自2019年以來(lái)，下沉市場(chǎng)成為阿里電商業(yè)務(wù)用戶增長(zhǎng)的重要來(lái)源，有60-70%的新增年度活躍消費(fèi)者來(lái)自低線地區(qū)。相較于京東、拼多多，阿里在用戶增長(zhǎng)上優(yōu)勢(shì)并不突出，但是在這樣的體量下實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)實(shí)屬不易，但也讓阿里有了緊迫感。在目前流量饑渴、獲客趨難的情況下，低線地區(qū)的拓展對(duì)于阿里來(lái)說至關(guān)重要。
數(shù)字化是阿里本地生活發(fā)展的重點(diǎn)
財(cái)報(bào)顯示，阿里巴巴在本地消費(fèi)者服務(wù)收入人民幣71.01億元（10.05億美元），與2019年同期的人民幣61.80億元相比增長(zhǎng)15％。
此外，餓了么GMV在4月份出現(xiàn)正增長(zhǎng)，實(shí)現(xiàn)每單盈利轉(zhuǎn)正。截至6月30日，餓了么注冊(cè)商戶數(shù)量同比增長(zhǎng)30%。而在新用戶方面，則是有45%來(lái)自支付寶應(yīng)用程序。
財(cái)報(bào)表明，依托數(shù)字技術(shù)和阿里巴巴數(shù)字經(jīng)濟(jì)體的增值服務(wù)，餓了么在中國(guó)各地吸引了許多高質(zhì)量的連鎖餐廳和本地服務(wù)商家。值得一提的是，商戶數(shù)量增長(zhǎng)的同時(shí)，平臺(tái)供給端的多元化程度也不斷提升。
網(wǎng)經(jīng)社電子商務(wù)研究中心生活服務(wù)電商分析師陳禮騰指出，本地生活是其重要一環(huán)，該市場(chǎng)擁有數(shù)以億計(jì)的消費(fèi)群體。而餓了么則承載著阿里下一個(gè)二十年的“野心”。從阿里收購(gòu)餓了么到和口碑的合并以及后續(xù)的一系列舉措，數(shù)字化一直阿里本地生活發(fā)展的重點(diǎn)，借助阿里巴巴數(shù)字經(jīng)濟(jì)體的優(yōu)勢(shì)，阿里的本地生活正和支付寶等進(jìn)行融合，為餐廳和本地生活服務(wù)商戶創(chuàng)造價(jià)值。如今，餓了么實(shí)現(xiàn)每單盈利轉(zhuǎn)正，是“新服務(wù)”效能顯現(xiàn)，餓了么在本地生活領(lǐng)域也進(jìn)入新階段。長(zhǎng)期來(lái)看，餓了么與阿里生態(tài)內(nèi)各個(gè)板塊的協(xié)同值得期待。
陳禮騰進(jìn)而指出，阿里美團(tuán)本地生活競(jìng)爭(zhēng)依舊激烈。盡管餓了么業(yè)績(jī)迎來(lái)轉(zhuǎn)折點(diǎn)，但整體來(lái)看，美團(tuán)依舊占據(jù)上風(fēng)。且二者的競(jìng)爭(zhēng)也從之前的餐飲外賣服務(wù)變?yōu)閺腃端至B端、一二線城市到下沉市場(chǎng)、基礎(chǔ)服務(wù)到數(shù)字化賦能的全方位競(jìng)爭(zhēng)。因此，阿里在本地生活依舊需要持續(xù)深耕。
遇流量瓶頸 直播成重要引流手段
疫情下，消費(fèi)者和企業(yè)都在全面加速擁抱數(shù)字化。2020年Q2，淘寶直播GMV增長(zhǎng)超100%，已經(jīng)成為淘寶引流的重要方式。網(wǎng)經(jīng)社電子商務(wù)研究中心主任曹磊指出，電商平臺(tái)現(xiàn)在都遇到了一個(gè)“尋找流量”的瓶頸，一二三線城市挖掘殆盡，四五線城市再到農(nóng)村要發(fā)展用戶難度又比較大，獲取用戶的成本太高，現(xiàn)在直播平臺(tái)就成為一個(gè)重要的流量入口。內(nèi)容泛娛樂，在提升流量、降低獲客成本等方面效果突出的直播，已成為平臺(tái)必爭(zhēng)的入口。而此次在疫情未完全消退情況下，更讓“直播帶貨”走向更廣泛受眾。但隨著各大電商平臺(tái)京東、拼多多、蘇寧易購(gòu)及短視頻平臺(tái)抖音、快手等發(fā)力直播，淘寶直播也受到壓迫感。
B2B業(yè)務(wù)同比增速下滑 環(huán)比增長(zhǎng)
在B2B業(yè)務(wù)上，阿里B2B業(yè)務(wù)（含中國(guó)商業(yè)批發(fā)和國(guó)際商務(wù)批發(fā)）共計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收66.88億元人民幣，較去年同期增長(zhǎng)27.7%。
據(jù)網(wǎng)經(jīng)社（100EC.CN）獲悉，在B2B業(yè)務(wù)構(gòu)成中，其中阿里巴巴國(guó)際商務(wù)批發(fā)業(yè)務(wù)的收入為人民幣32.04億元（約合4.54億美元），較2019年同期的人民幣22.45億元增長(zhǎng)43％。主要原因是阿里巴巴網(wǎng)站上的付費(fèi)會(huì)員數(shù)量增加，以及跨境相關(guān)增值服務(wù)產(chǎn)生的收入增加。
從Q2財(cái)報(bào)看，阿里B2B業(yè)務(wù)營(yíng)收穩(wěn)步增長(zhǎng)，同比增速27.7%雖較去年同期增速28.14%相比有所下降，但較Q1的環(huán)比增速增長(zhǎng)較快，實(shí)現(xiàn)逆勢(shì)增長(zhǎng)。網(wǎng)經(jīng)社電子商務(wù)研究中心B2B與跨境電商部主任、高級(jí)分析師張周平表示，其中，阿里國(guó)際站業(yè)務(wù)增長(zhǎng)較快，跟該季度國(guó)際站多舉措平臺(tái)政策刺激有關(guān)，例如：打造全球直采直供系統(tǒng)、舉辦全球線上展會(huì)等，平臺(tái)舉措對(duì)提升行業(yè)應(yīng)用及企業(yè)增長(zhǎng)作用明顯。
跨境出口零售電商業(yè)務(wù)表現(xiàn)強(qiáng)勁
該季度國(guó)際商業(yè)零售業(yè)務(wù)收入超70億元，同比增長(zhǎng)26%，環(huán)比增長(zhǎng)30.99%。
張周平表示，該業(yè)務(wù)板塊主要有速賣通、Lazada、Trendyol等平臺(tái)構(gòu)成，LAZADA的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)表現(xiàn)強(qiáng)勁，東南亞電商市場(chǎng)前景廣闊，未來(lái)還將保持快速發(fā)展的勢(shì)頭，但該市場(chǎng)Shopee實(shí)力強(qiáng)勁，競(jìng)爭(zhēng)激烈。阿里在東南亞電商市場(chǎng)方面的布局主要是對(duì)Lazada的投入和運(yùn)營(yíng)，出海業(yè)務(wù)在阿里整體戰(zhàn)略中的地位及比例或?qū)⒃絹?lái)越高。
